Research Alliance Corporation III startet SPAC-Börsengang mit 75 Millionen Dollar

Research Alliance Corporation III hat den Ausgabepreis für ihren Börsengang auf 10,00 Dollar pro Aktie festgesetzt. Insgesamt werden 7,5 Millionen Stammaktien der Klasse A angeboten, was einem Gesamtvolumen von 75 Millionen Dollar entspricht. Der Handel der Aktien am Nasdaq Capital Market unter dem Tickersymbol RACC begann am 20. Mai 2026.

Bei Research Alliance Corporation III handelt es sich um eine sogenannte Special Purpose Acquisition Company, kurz SPAC. Solche Zweckgesellschaften werden eigens gegründet, um Kapital über einen Börsengang einzusammeln und anschließend ein nicht börsennotiertes Unternehmen zu übernehmen oder mit diesem zu fusionieren. SPACs haben in den vergangenen Jahren vor allem in den USA als alternativer Weg an die Börse an Bedeutung gewonnen.

Der Abschluss des Angebots wird voraussichtlich am 21. Mai 2026 erfolgen, vorbehaltlich der üblichen Abschlussbedingungen. Die US-Börsenaufsichtsbehörde Securities and Exchange Commission (SEC) hatte die Registrierungserklärung für die Wertpapiere bereits am 19. Mai 2026 für wirksam erklärt.

Fokus auf die Gesundheitsbranche

Die SPAC wird von einer Tochtergesellschaft von RA Capital Management, L.P. gesponsert. An der Spitze des Unternehmens stehen CEO Matthew Hammond sowie CBO/COO Henry Stusnick. RA Capital Management ist ein auf den Gesundheits- und Biowissenschaftssektor spezialisierter Investor mit langjähriger Erfahrung in der Branche.

Das Unternehmen hat klar kommuniziert, bei der Suche nach einem geeigneten Übernahmeziel den Fokus auf die Gesundheitsbranche oder damit verbundene Sektoren zu legen. Damit positioniert sich Research Alliance Corporation III in einem Bereich, der bei institutionellen Investoren nach wie vor auf großes Interesse stößt. Biotechnologie, Medizintechnik und digitale Gesundheitslösungen gelten als besonders attraktive Zielfelder für SPAC-Transaktionen.

Namhafte institutionelle Investoren beteiligt

Als alleiniger Bookrunner für das Angebot fungierte Leerink Partners, eine auf den Gesundheitssektor spezialisierte Investmentbank. An der Finanzierung beteiligten sich zahlreiche renommierte institutionelle Investoren, was das Vertrauen der Branche in das Vorhaben unterstreicht.

Zu den beteiligten Investoren zählen unter anderem:

• ADAR1 Capital
• Affinity Asset Advisors
• Balyasny Asset Management
• Braidwell LP
• BVF Partners
• Cormorant Asset Management
• Foresite Capital
• Janus Henderson Investors
• Perceptive Advisors
• SilverArc Capital
• Spruce Street Capital
• TCGX
• Trails Edge Capital Partners
• Venrock Healthcare Capital Partners

Die Beteiligung dieser namhaften Adressen aus dem Gesundheitsinvestment-Bereich verleiht dem Börsengang zusätzliche Glaubwürdigkeit. Für deutsche Anleger ist RACC über den Nasdaq Capital Market handelbar, wobei die üblichen Währungs- und Marktrisiken bei US-Wertpapieren zu beachten sind. SPACs bieten grundsätzlich die Möglichkeit, frühzeitig an potenziellen Übernahmetransaktionen zu partizipieren, gehen jedoch auch mit spezifischen Risiken einher, da das Zielunternehmen zum Zeitpunkt des Börsengangs noch nicht feststeht.