Europäische Aktien legen zu: Britische Hausbauer treiben Rallye an

Die europäischen Aktienmärkte haben am Montag zugelegt. Der pan-europäische Leitindex STOXX 600 notierte um 08:29 Uhr GMT bei 641,73 Punkten und damit 0,48 Prozent im Plus. Auch die meisten anderen großen regionalen Börsen in Europa verzeichneten höhere Kurse. Getragen wurde die freundliche Stimmung vor allem von einem kräftigen Anstieg der britischen Hausbauer-Aktien.

Britische Hausbauer legen zweistellig zu

Die Kurse britischer Hausbauer schossen nach oben, nachdem die Regierung angekündigt hatte, in der Haushaltspolitik des kommenden Monats ein neues Programm zur Bereitstellung von Eigenkapitaldarlehen für Erstkäufer zu bestätigen. Damit wird eine Politik wiederbelebt, die darauf abzielt, die Wohneigentumsquote zu erhöhen und den Wohnungsbau zu unterstützen. Zu den größten Gewinnern zählten Persimmon, Barratt Redrow, Taylor Wimpey und Vistry, deren Aktien zwischen 13,5 und 15 Prozent kletterten. Der britische Leitindex FTSE 100 legte um 0,58 Prozent zu.

Der breitere Markt konnte sich dennoch nicht ungebremst entfalten. Die Brent-Rohölpreise sprangen um drei Prozent, nachdem US-Präsident Donald Trump einen iranischen Vorschlag zurückgewiesen hatte, die Straße von Hormus wieder zu öffnen und den Konflikt zu beenden. Die Aktien europäischer Energieunternehmen stiegen daraufhin um 0,6 Prozent.

Bergbauwerte unter Druck, Anleiherenditen bleiben hoch

Gegenläufig entwickelten sich die Bergbauaktien, die um 1,7 Prozent einbrachen, da die Edelmetallpreise vor dem Hintergrund eines stärkeren Dollars fielen. Die Kurse von Hochschild Mining, Fresnillo und Endeavour Mining lagen zwischen 4,8 und 6,3 Prozent unter dem Stand der Vorwoche.

Belastet wurde das Marktgeschehen zudem durch die anhaltend hohen Anleiherenditen. Die Rendite der zehnjährigen deutschen Staatsanleihe, dem Benchmark für die Eurozone, lag zuletzt mit 3,6303 Prozent leicht höher und damit auf dem höchsten Stand seit Juni 2009. Die Zentralbanken haben auf die ölgetriebenen Inflationsdrucke mit einer Runde von Zinserhöhungen reagiert; die Europäische Zentralbank hat die Zinsen in diesem Jahr bereits zum zweiten Mal angehoben.

Fokus auf US-Arbeitsmarkt, Inflation und Micron

„Da die Erwartungen an eine restriktivere Politik der Federal Reserve und anderer Zentralbanken an Boden gewinnen, bringt diese Woche einen relativ geschäftigen Wirtschaftskalender mit sich, wobei der Fokus auf dem US-Arbeitsmarkt und der Inflation liegt sowie auf einem weiteren wichtigen Test für den KI-Handel mit den Ergebnissen von Micron", sagte Ipek Ozkardeskaya, Senior Analystin bei Swissquote.

Mit Blick auf die anstehende Berichtssaison dürften Anleger stärkere Ergebnisse einfordern, um über die anhaltenden Auswirkungen geopolitischer Spannungen hinauszusehen. „Sie sind nach wie vor ein wichtiger Treiber der langfristigen Dynamik am Aktienmarkt. Die Hürden wurden erhöht, und die Toleranz für Enttäuschungen schwindet", sagte Daniela Hathorn, Senior Market Analyst bei Capital.com. Anleger achten zudem auf Reden der EZB-Präsidentin Christine Lagarde und des stellvertretenden Gouverneurs der Bank of England, Dave Ramsden.

Einzelwerte: Diageo bricht ein, Trevi auf Sechs-Monats-Hoch

Unter den Einzelaktien stürzte Diageo um 12 Prozent ab, nachdem der italienische Hersteller von Anlagen für die Eisen- und Stahlindustrie die jährlichen Gewinnprognosen verfehlt hatte. Der Kurs von Trevi stieg um 3,6 Prozent auf ein Sechs-Monats-Hoch, nachdem der Baukonkurrent ICOP sein Übernahmeangebot in Form eines reinen Aktientauschgeschäfts für das Unternehmen erhöht hatte.

Für deutsche Anleger bleibt die Gemengelage ambivalent: Einerseits stützen positive Unternehmensnachrichten und die Hoffnung auf neue Impulse die Kurse, andererseits lasten steigende Ölpreise, hohe Anleiherenditen und geopolitische Risiken auf der Stimmung. Die weitere Richtung dürfte maßgeblich von den kommenden US-Konjunkturdaten und den Signalen der Notenbanken abhängen.